ATIVIDADE 2 - ADM - MERCADO FINANCEIRO E DE CAPITAIS - 52_2024
QUESTÃO 1
O Sistema Financeiro Nacional (SFN) é constituído por uma série de instituições, com diferentes níveis hierárquicos e atribuições. A subdivisão do SFN possui três níveis: órgãos normativos, entidades supervisoras e instituições operadoras. Cada nível possui diferentes entidades e atribuições.
NETO, José Campos de Araújo Ribeiro; URPIA, Arthur Gualberto Bacelar da Cruz. Mercado Financeiro e de Capitais. Maringá - PR.: UniCesumar, 2020.
Com base no exposto, assinale a opção correta sobre a composição do SFN:
Alternativas
Alternativa 1 - A Bolsa de Valores é a responsável por fiscalizar o funcionamento das instituições financeiras como bancos e cooperativas de crédito.
Alternativa 2 - O Banco Central do Brasil (BACEN) é a entidade supervisora do SFN responsável por regular e fiscalizar o funcionamento da Bolsa de Valores.
Alternativa 3 - Superintendência Nacional de Previdência Complementar (PREVIC) é responsável por fiscalizar o funcionamento das empresas Administradoras de Consórcio.
Alternativa 4 - Comissão de Valores Mobiliários (CVM) é um órgão normativo responsável por criar normas de funcionamento e fiscalizar atividades das entidades fechadas de previdência complementar, os Fundos de Pensão.
Alternativa 5 - A Superintendência de Seguros Privados (SUSEP) tem entre as suas atribuições fiscalizar o funcionamento das Entidades de Previdência Privada Aberta, Sociedades de Capitalização, Seguradoras e Resseguradoras.
QUESTÃO 2
É possível segmentar o mercado financeiro em quatro mercados: o monetário, o de crédito, o de capitais e o cambial, sendo que esses mercados apresentam duas importantes características que os distinguem: atuação e maturidade.
Assim, a importância de entender os segmentos do mercado financeiro está na melhor compreensão das políticas executadas pelo Banco Central assim como servem de referência para o entendimento da intermediação financeira, que ocorre entre aqueles que poupam e aqueles que tomam recursos.
Disponível em: <https://economiaparainvestidores.com.br/mercado-financeiro-e-seus-4-mercados-monetario-de-credito-de-capitais-e-cambial/>. Acessado em 4 abr. 2024.
Com base no exposto, analise as afirmações:
- O Mercado de Câmbio se refere à troca de moedas diferentes, por exemplo, a troca do Real por Euro.
- No Mercado de Capitais as empresas conseguem captar recursos de curto e médio prazo por meio de empréstimos e financiamentos junto a instituições financeiras como bancos.
III. No Mercado de Crédito é onde ocorre a compra e venda de Títulos Públicos, sendo que esse mercado é utilizado pelo Banco Central para a condução da política econômica conhecida como Política Monetária.
É correto o que se afirma em:
Alternativas
Alternativa 1 - I, apenas.
Alternativa 2 - II, apenas.
Alternativa 3 - III, apenas.
Alternativa 4 - I e III, apenas.
Alternativa 5 - I, II e III.
QUESTÃO 3
Luana é uma investidora experiente que possui uma carteira de investimentos bem diversificada, que vai desde derivativos a produtos de renda fixa. Nos meses de fevereiro, março e abril Luana realizou poucas operações no mercado financeiro, sendo elas:
- Fevereiro: resgatou um Título Público Federal do tipo Tesouro Selic que havia comprado a 1 ano e 3 meses atrás.
- Março: às 11h da amanhã comprou 1.000 ações PETR4 e 1h depois as vendeu obtendo um lucro bruto de R$ 2.000,00. Essa foi a única operação realizada no mês.
III. Abril: no início do mês comprou 1.000 ações BBDC3 pelo preço unitário de R$10,00 e, 15 dias após a compra, vendeu as 1.000 ações por um preço unitário de R$ 18,00. Essa foi a única operação realizada no mês.
Elaborado pelo professor, 2023.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que a alíquota de imposto de renda a ser pago por Luana nas operações I, II e III são, respectivamente:
Alternativas
Alternativa 1 - 15%, 15% e 15%.
Alternativa 2 - 15%, 20% e 20%.
Alternativa 3 - 17,5%, 20% e 15%.
Alternativa 4 - 17,5%, 15% e isenta.
Alternativa 5 - 17,5%, 20% e isenta.
QUESTÃO 4
Mariana trabalha em uma empresa que lhe concedeu a possibilidade de aderir ao Fundo de Pensão. Ao pesquisar um pouco mais, Mariana descobriu que os Fundos de Pensão são opções de investimento para proporcionar uma aposentadoria complementar, como forma de aumentar os recursos recebidos pelo Instituto Nacional do Seguro Social (INSS). Esses fundos pertencem à chamada previdência fechada, ou seja, só os que trabalham na empresa com esse serviço podem participar. Mariana ficou interessada em aderir ao Fundo de Pensão, mas gostaria de saber quem é a entidade responsável por fiscalizar as atividades desses fundos.
Elaborado pelo professor, 2024.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que a entidade procurada por Mariana é:
Alternativas
Alternativa 1 - O Banco Central do Brasil (BACEN).
Alternativa 2 - A Comissão de Valores Mobiliários (CVM).
Alternativa 3 - Conselho Nacional de Seguros Privados (CNSP).
Alternativa 4 - Superintendência de Seguros Privados (SUSEP).
Alternativa 5 - A Superintendência Nacional de Previdência Complementar (PREVIC).
QUESTÃO 5
Apesar de possuir pouco conhecimento, João resolveu se aventurar no mundo dos investimentos e comprou R$ 5.000,00 de um Certificado de Depósito Bancário (CDB). Dois anos e meio após a compra o CDB venceu e foi resgatado com um retorno bruto (valor investido mais os juros do período) de R$ 6.800,00.
Elaborado pelo professor, 2023.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que o valor do imposto de renda dessa negociação foi de:
Alternativas
Alternativa 1 - R$ 200,00 e João deverá gerar o imposto no site da Receita Federal e depois quitá-lo.
Alternativa 2 - R$ 1.020,00 e João deverá gerar o imposto no site da Receita Federal e depois quitá-lo.
Alternativa 3 - R$ 360,00 e o imposto já é abatido na fonte, ou seja, João já recebe o valor líquido, descontado o imposto.
Alternativa 4 - R$ 270,00 e o imposto já é abatido na fonte, ou seja, João já recebe o valor líquido, descontado o imposto.
Alternativa 5 - R$ 1.020,00 e o imposto já é abatido na fonte, ou seja, João já recebe o valor líquido, descontado o imposto.
QUESTÃO 6
Rafaela se preocupa bastante com o seu com o seu futuro financeiro e, por conta disso, resolveu procurar seu banco para contratar uma previdência privada aberta. No entanto, após contratar a previdência, Rafaela se sentiu insatisfeita com o serviço prestado e gostaria de realizar uma reclamação junto ao órgão competente.
Elaborado pelo professor, 2023.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que a Entidade Supervisora do Sistema Financeiro que Rafaela deverá procurar é:
Alternativas
Alternativa 1 - A Bolsa de Valores, uma vez que a previdência privada aberta é composta por valore mobiliário.
Alternativa 2 - A Corretora de Valores Mobiliários, uma vez que a contratação do serviço foi realizada por intermédio dessa entidade.
Alternativa 3 - A Comissão de Valores Mobiliário (CVM), uma vez que esse órgão regulamenta a negociação de valores mobiliários.
Alternativa 4 - A Superintendência Nacional de Previdência Complementar (PREVIC), uma vez que essa entidade é responsável por fiscalizar os fundos de pensão.
Alternativa 5 - A Superintendência de Seguros Privados (SUSEP), uma vez que essa entidade é responsável pelo controle e fiscalização dos mercados de previdência privada aberta.
QUESTÃO 7
Thiago está buscando investimentos como alternativas às suas aplicações na caderneta de poupança. Contudo, Thiago é bastante conservador e só investirá em produtos de investimento de renda fixa e que tenham a proteção do Fundo Garantido de Crédito (FGC).
Elaborado pelo professor, 2024.
Com base na situação hipotética, assinale a alternativa que apresenta um investimento que poderá ser realizado por Thiago:
Alternativas
Alternativa 1 - Debêntures.
Alternativa 2 - Tesouro IPCA+.
Alternativa 3 - Ações Ordinárias.
Alternativa 4 - Contratos de Opções.
Alternativa 5 - Letra de Câmbio (LC).
QUESTÃO 8
Marcos investiu em um Certificado de Depósito Bancário (CDB) que remunera uma taxa de 5,7% a.a. mais o IPCA do período. Devido a esse tipo de remuneração do CDB, Marcos só saberá exatamente o valor a ser resgatado na data de vencimento do investimento.
Elaborado pelo professor, 2024.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que o investimento realizado por Marcos é do tipo:
Alternativas
Alternativa 1 - Renda fixa prefixado.
Alternativa 2 - Renda fixa pós-fixado.
Alternativa 3 - Renda variável atrelado a indicador.
Alternativa 4 - Renda variável via contrato de opções.
Alternativa 5 - Misto com parte em renda fixa e parte em renda variável.
QUESTÃO 9
Mariana acabou de se formar na faculdade e foi efetivada na empresa que trabalhava como estagiária. Pesando em seu futuro, Mariana decidiu começar a investir parte do salário que recebe, porém, por ter pouco conhecimento sobre investimentos, só irá investir em produtos de renda fixa prefixados e que possuem proteção do Fundo Garantidor de Crédito (FGC).
Elaborado pelo professor, 2023.
Com base na situação hipotética, são investimentos que atendem a necessidade de Mariana:
Alternativas
Alternativa 1 - Ações, derivativos e fundos de investimentos.
Alternativa 2 - Tesouro IPCA+, Certificado de Depósito Bancário (CDB) prefixado e Caderneta de Poupança.
Alternativa 3 - Tesouro Prefixado, Letra de Câmbio (LC) prefixada e Letra de Crédito do Agronegócio (LCA) prefixada.
Alternativa 4 - Letra de Câmbio (LC) prefixada, Letra de Crédito do Agronegócio (LCA) prefixada e Letra de Crédito Imobiliário (LCI) prefixada.
Alternativa 5 - Caderneta de Poupança, Certificado de Depósito Bancário (CDB) prefixado e Letra de Crédito Imobiliário (LCI) prefixada.
QUESTÃO 10
A indústria de rações Farelobom está preocupada com as recentes altas do preço do milho e decidiu adquiri contratos de opções dessa commodity. O intuito da empresa é obter o direito de comprar milho em uma data futura por um preço previamente estabelecido.
Elaborado pelo professor, 2023.
Com base na situação hipotética, pode-se afirmar que para alcançar seu objetivo a empresa deverá:
Alternativas
Alternativa 1 - Ser Titular de uma Put e pagar o Prêmio da Opção.
Alternativa 2 - Ser Titular de uma Call e pagar o Prêmio da Opção.
Alternativa 3 - Ser Titular de uma Call e receber o Prêmio da Opção.
Alternativa 4 - Ser Lançadora de uma Put e receber o Prêmio da Opção.
Alternativa 5 - Ser Lançadora de uma Call e receber o Prêmio da Opção.
